浙江世寶虧本IPO：募資額縮水92% 不及發(fā)行費(fèi)

　　繼洛陽鉬業(yè)后，浙江世寶再度縮水IPO。10月24日晚消息，浙江世寶今晚在證監(jiān)會網(wǎng)站公告，擬以2.58元/股發(fā)行1500萬股A股，募資額3870萬。

　　作為10月份唯一的IPO，浙江世寶的回歸A股之路格外引人注意，公司預(yù)估4倍于H股的定價讓市場質(zhì)疑聲不斷。而今晚一紙公告，意味著浙江世寶步洛陽鉬業(yè)后塵，再度縮股降價發(fā)行，原計劃5.1億募資額由此縮水92%。業(yè)內(nèi)人士分析，浙江世寶縮股降價主要是受市場行為主導(dǎo)的，而證監(jiān)會參考H股給相關(guān)A股定價將是大趨勢。

　　而更人玩味的是，浙江世寶此次IPO由招商證券保薦，更是被業(yè)內(nèi)人士戲稱為A股首次虧本IPO，其募資資金額度尚不足創(chuàng)業(yè)板個股發(fā)行費(fèi)用。

　　2010年6月23日，證監(jiān)會會計部在對 《上市公司執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則監(jiān)管問題》進(jìn)行解答時，明確指出“發(fā)行權(quán)益性證券過程中發(fā)行的廣告費(fèi)、路演及財經(jīng)公關(guān)費(fèi)、上市酒會費(fèi)等其他費(fèi)用應(yīng)在發(fā)生時計入當(dāng)期損益”。這意味著，那些不能公開的上市費(fèi)用將會在當(dāng)年年報中的利潤表中體現(xiàn)出來。

　　數(shù)據(jù)顯示，長盈精密、國聯(lián)水產(chǎn)、乾照光電當(dāng)初登陸創(chuàng)業(yè)板，發(fā)行總費(fèi)用分別為7246.13萬、6732.15萬和6217.68萬。而總發(fā)行數(shù)量為1034萬股的尤洛卡總發(fā)行費(fèi)用為3965.15萬元，承銷及保薦費(fèi)用為3521.29萬元，平攤到每一股上的上市成本高達(dá)3.83元。

　　這其中，東方日升律師費(fèi)用高達(dá)223萬元、西部牧業(yè)印刷費(fèi)及信息披露費(fèi)高達(dá)294.36萬元、中航電測(發(fā)行費(fèi)用中還包含了一項206萬元的法定媒體披露會支出，向日葵僅審計及驗資費(fèi)高達(dá)330萬。

　　公告顯示，浙江世寶對應(yīng)的市盈率為7.17倍。網(wǎng)上、網(wǎng)下申購日為10月26日。本次發(fā)行網(wǎng)下發(fā)行初始數(shù)量為975萬股，為本次發(fā)行數(shù)量的65% ;網(wǎng)上發(fā)行初始數(shù)量為525萬股，為本次發(fā)行數(shù)量的35% 。

　　發(fā)行募集資金將用于汽車液壓助力轉(zhuǎn)向器擴(kuò)產(chǎn)項目、汽車零部件精密鑄件及加工建設(shè)項目和汽車轉(zhuǎn)向系統(tǒng)研發(fā)、檢測及試制中心項目的建設(shè)。

　　浙江世寶2009-2011年分別實現(xiàn)營業(yè)收入36527.26萬元、54594.39萬元和62591.71萬元;2009-2011年歸屬于母公司所有者凈利潤分別為6635.70萬元、10340.30萬元和11287.21萬元。